Diferența dintre ROE și ROA

ROE vs ROA

ROE și ROA sunt doi indicatori ai performanței financiare a unei companii. Există mulți indicatori care ajută la găsirea unei sănătăți financiare a companiei, precum și a profitabilității acesteia. Cât de profitabilă este o companie, este întotdeauna relativă la activele sale. Situația financiară a unei companii este o imagine a poziției sale financiare și a performanței operaționale. Doi indicatori utilizați în mod obișnuit pentru a evalua rentabilitatea unei companii sunt ROA și ROE. Fiind ambii măsurați rentabilitatea investițiilor, mulți se confundă cu privire la diferența dintre ROE și ROA. Cu toate acestea, într-o privire mai atentă, se pot vedea diferențele și, de asemenea, o imagine mai clară a performanței companiei.

ICRE

Este rentabilitatea capitalului propriu, astfel încât profitul net este împărțit la totalul capitalului propriu. Rezultatul este exprimat în procente, astfel încât să știți care este rata așteptată a rentabilității unei investiții fixe într-o companie pe baza performanțelor anterioare. Dintre toți indicatorii folosiți pentru a evalua performanța oricărei companii, ROE este probabil cea mai importantă. În principiu, spune cât de eficient o companie folosește banii acționarilor.

ROE = venitul net anual / capitalul mediu al acționarilor

ROA

Aceasta se numește rentabilitatea activelor, iar profitul net este împărțit astfel de active. Este o măsură a eficienței unei companii prin utilizarea activelor sale. Este clar că cu cât este mai mare acest raport, cu atât performanța unei companii este mai bună ca și în cazul acelorași active, dacă compania obține profituri mai bune, evident că performanța este mai eficientă. Astfel, dacă activele rămân aceleași, ca și în cazul unei societăți de producție care are aceeași fabrică, fabrică și mașini, iar profitul crește, ROA va crește, ceea ce înseamnă o performanță mult mai bună. Raportul ROA arată, de asemenea, cât de mare este o companie. O ROA scăzută, cu active uriașe, indică o utilizare slabă a activelor de către companie.

Diferența dintre ROE și ROA

O diferență majoră între ROE și ROA este datoria. Dacă nu există datorii, capitalul social al acționarilor și activele totale ale companiei vor fi aceleași. Acest lucru înseamnă că în acest scenariu ROE și ROA vor fi egale. Acum, dacă compania decide să ia un împrumut, ROE ar deveni mai mare decât ROA. ROE mai mare nu este întotdeauna un indicator al unei performanțe impresionante a unei companii. În acest sens, ROA este un indicator mai bun al performanței financiare a unei companii.

Este prudent să aruncăm o privire atât la ROE, cât și la ROA pentru a ajunge la o concluzie cu privire la sănătatea financiară și performanța unei companii. Ambele oferă o perspectivă diferită, dar când rezultatele celor două sunt combinate, ele oferă o imagine clară a eficienței gestionării oricărei organizații. Având o datorie ridicată și o datorie administrabilă, dacă ROE este de asemenea mare, înseamnă că compania generează profituri decente folosind banii acționarilor. Dar dacă ROA este scăzută și există o datorie imensă efectuată de companie, chiar și o ROE ridicată nu poate fi decât o cifră înșelătoare.