AR Finanțare vs. Finanțarea PO

Atunci când întreprinderile au nevoie de capital pe termen scurt, Creanțe de încasat (AR; cunoscută și sub numele de Factoring) și Comandă de achiziție (PO) sunt două opțiuni disponibile pentru aceștia. Aceste opțiuni sunt deosebit de atractive pentru întreprinderile care nu au un rating de credit bun.

În finanțarea AR, întreprinderea își vinde facturile sau creanțele restante la o reducere către o companie de finanțare sau de factoring. Compania de factoring își asumă apoi riscul asupra creanțelor și oferă o sumă de bani rapidă afacerii. În schimb, finanțarea de către OP este un avans al unei întreprinderi, garantat printr-o comandă sau contract de achiziție, pentru acoperirea costului de fabricație și livrare a unui produs sau furnizarea unui serviciu.

AR și finanțarea PO diferă în funcție de beneficiile lor, de situațiile în care sunt adecvate și de termenii acestora.

Diagramă de comparație

AR Finanțare versus tabelul de comparare a finanțării PO

AR Finanțare	PO Finanțare
Utilizarea fondurilor	Fara restrictii. Întreprinderile pot utiliza fondurile în orice zonă de care au nevoie.	Fondurile pot fi utilizate numai pentru a îndeplini PO
Durata împrumutului	Termen scurt	Termen scurt
Modul de finanțare	Vindem creanțe contabile societății de finanțare cu o reducere în schimbul primirii numerarului mai devreme.	Obțineți un împrumut garantat de comanda de achiziție (PO) și utilizați fondurile pentru a îndeplini PO.
avantaje	Obțineți rapid numerar, eliminați riscul colecțiilor	Obțineți rapid numerar pentru a livra produse și servicii
Cheltuieli de finanțare	1-5% din suma împrumutului	5-10% din suma împrumutului
Instruire și conferințe	Utilizat pentru afaceri	Utilizat pentru exportatori și producători de mărfuri

Cuprins: Finanțarea AR în funcție de finanțarea PO

• 1 Creanțe conturi versus comandă de aprovizionare
• 2 argumente pro și contra
  • 2.1 Marjele de profit și creditul
  • 2.2 Utilizarea fondurilor în finanțarea AR în comparație cu finanțarea PO
  • 2.3 Cheltuieli de finanțare
• 3 Referințe

Conturile de creanțe față de comanda de aprovizionare

O modalitate bună de a începe să înțelegi cele două tipuri de finanțare este să înțelegi termenii din spatele fiecăruia. Conturile de încasat sunt banii datorați unei întreprinderi de către clienții săi și prezentați în bilanț ca un activ. O comandă de cumpărare este un document comercial emis de un cumpărător unui vânzător care indică tipul, cantitatea și prețurile convenite pentru produsele sau serviciile pe care cumpărătorul a fost de acord să le achiziționeze de la vânzător. Deci, o distincție crucială este că creanțele sunt, în general, pentru bunurile / serviciile care au fost deja livrate, în timp ce o PO denotă intenția (sau un angajament) de a cumpăra.

Argumente pro şi contra

Ambele opțiuni de finanțare sunt atractive pentru companiile care au un rating de credit rău sau nu, pentru că creditarea debitorului nu este critică pentru obținerea acestor tipuri de credite. Ceea ce contează mai mult este gradul de creditare al clienților afacerii. Acest lucru are ca rezultat și închiderea rapidă a împrumuturilor, deoarece creditorii nu ar trebui să facă diligența detaliată, ca în alte cereri de împrumut convenționale.

Finanțarea PO se acordă modelelor de afaceri care se bazează pe producerea și livrarea de bunuri fizice, nu pe servicii. AR Finanțarea, cu toate acestea, nu are această restricție. Este un instrument care poate îmbunătăți fluxul de numerar al oricărei companii, indiferent dacă vinde produse sau servicii. Finanțarea PO este ideală pentru întreprinderile care solicită clienților săi să plătească în numerar la livrare, deoarece cu cât sunt plătite mai repede, cu atât mai repede pot rambursa împrumutul OP și cu atât mai puțin taxa de finanțare. Pentru întreprinderile care nu sunt în măsură să negocieze astfel de condiții de plată cu clienții lor, finanțarea AR ar putea fi o opțiune deoarece pot obține rapid numerar prin vânzarea creanțelor la o reducere.

Marjele de profit și creditul

Dacă marjele de profit ale împrumutatului sunt subțiri, atunci finanțarea PO poate să nu fie o opțiune, deoarece societățile de finanțare au în general marje de profit de 20% sau mai mult. Acestea impun această restricție, deoarece doresc să reducă riscul de rambursare cu dobândă. Un alt factor este gradul de creditare al cumpărătorului / clientului care a emis PO. În AR Finanțare, pe de altă parte, creditorii nu le pasă de marjele de profit ale afacerilor. Ei au grijă de gradul de creditare al clienților companiei, deoarece compania de finanțare își asumă acum riscul de credit asupra creanțelor.

Utilizarea fondurilor în finanțarea AR în comparație cu finanțarea PO

Cu finanțarea PO, creditorul stipulează, în general, că fondurile nu pot fi utilizate pentru nimic altceva decât pentru îndeplinirea ordinului de achiziție împotriva căruia a fost obținută finanțarea. AR de finanțare nu impune nici o astfel de restricții cu privire la ceea ce pot fi utilizate pentru capitalul avansat; AR Finanțarea poate fi folosit pentru a finanța orice nevoie de afaceri.

Costurile finanțării

AR este considerabil mai ieftină decât finanțarea PO, deoarece riscul pentru creditor este mult mai mic atunci când împrumutul este garantat prin creanțe. Riscul este mai mare pentru creditor în cazul finanțării de către OP, deoarece bunurile / serviciile nu au fost încă livrate, astfel încât lucrurile s-ar putea întâmpla rău în procesul de fabricație. Ratele de dobândă pentru finanțarea AR variază de la 1-4%, în timp ce ratele de finanțare PO sunt de 5-10%. În plus față de rata dobânzii, pot exista și alte taxe, cum ar fi taxele de serviciu, penalitățile, costurile de asigurare a împrumutului și re-factorizarea taxelor pentru datorii de peste 90 de zile.

Referințe

• Wikipedia: Accounts_receivable
• wikipedia: Purchase_order
• wikipedia: Factoring_ (finanțe)
• Ghid pentru finanțarea creanțelor contabile
• Tot ce trebuie să știți despre finanțarea comenzilor de achiziție